ريفز يجبر معاشات مجلس المملكة المتحدة على الاندماج في ثمانية “صناديق ضخمة”

ابق على اطلاع بالتحديثات المجانية

ببساطة قم بالتسجيل في صناعة المعاشات التقاعدية myFT Digest – يتم تسليمه مباشرة إلى صندوق الوارد الخاص بك.

ستقوم مستشارة المملكة المتحدة راشيل ريفز بإصدار تشريع لتطوير ثمانية “صناديق ضخمة” للمعاشات التقاعدية كجزء من الإصلاحات لنظام التقاعد الحكومي المحلي المجزأ في بريطانيا والذي تدعي أنه يمكن أن يفتح 80 مليار جنيه استرليني من الاستثمارات.

لكن المستشار رفض خيارات أكثر جذرية بما في ذلك إجبار صناديق التقاعد على الاستثمار في الأصول البريطانية، أو إنشاء صندوق واحد على النمط الكندي من نظام التقاعد الحكومي المحلي المترامي الأطراف في المملكة المتحدة والذي تبلغ قيمته 391 مليار جنيه استرليني.

وقال ريفز لصحيفة “فاينانشيال تايمز” إن تطوير ثمانية مجمعات بقيمة متوسطها 50 مليار جنيه استرليني بحلول عام 2030 من شأنه أن ينهي دور المجالس المحلية في إدارة الأموال ويعزز “الشركات والبنية التحتية البريطانية سريعة النمو”.

وقالت في مقابلة قبل خطاب مانشن هاوس يوم الخميس في مدينة لندن: “كل شيء سوف يمر عبر المجمعات وليس من خلال السلطات المحلية”. “سيوفر هذا الأموال الضخمة التي استعصت على المملكة المتحدة لفترة طويلة جدًا.”

تقوم صناديق التقاعد التابعة للسلطات المحلية بالفعل بتوحيد بعض أصولها عبر ثمانية مجمعات، لكن أقل من نصف أصولها تتم إدارتها بهذه الطريقة، وفقًا لمشاورة حكومية نُشرت العام الماضي.

تتراوح الأصول التي تديرها المجمعات، التي تدير الاستثمارات نيابة عن المجالس، من حوالي 25 مليار جنيه إسترليني إلى 65 مليار جنيه إسترليني.

وقالت ريفز إنها كانت تستهدف أيضًا الحد الأدنى لحجم خطط التقاعد ذات المساهمة المحددة لأصحاب العمل المتعددين، والذي يتراوح بين 25 مليار جنيه إسترليني إلى 50 مليار جنيه إسترليني، وهو ما وصفته بأنه “تغيير هائل”.

وستتشاور الحكومة بشأن تحديد الحد الأدنى لحجم هذه الصناديق وبشأن التدابير اللازمة “لتسهيل دمجها في صناديق ضخمة”.

يتم استثمار معاشات التقاعد لنحو 26 مليون شخص في المملكة المتحدة في مكان العمل من خلال “الصناديق الرئيسية”، التي يستخدمها أصحاب العمل لإدارة خطط التقاعد التي يقدمونها لموظفيهم.

في الوقت الحالي، هناك ثلاث صناديق استئمانية رئيسية فقط تدير أصولا تزيد قيمتها على 25 مليار جنيه استرليني، وفقا لتصنيف خطط المساهمة المحددة لأصحاب العمل المتعددين من قبل شركة Go Pensions الاستشارية. هناك 34 في المجموع.

وتسمى المخططات الأخرى المتأثرة بمقترحات ريفز المخططات “القائمة على العقد”، حيث يكون لدى العمال عقد مباشر مع مزود المعاشات التقاعدية.

وقالت وزارة الخزانة إن توحيد خطط المساهمة المحددة يهدف إلى ضمان “تحقيق إمكاناتها الاستثمارية”، وأنها ستتشاور بشأن التشريعات لمساعدة الناس على الخروج من الصناديق ذات الأداء الضعيف.

ستستخدم ريفز خطابها في مانشن هاوس لمحاولة طمأنة كبار رجال المدينة المتشككين بأن لديها خطة للنمو بعد ميزانية زيادة الضرائب البالغة 40 مليار جنيه إسترليني الشهر الماضي، وقوانين العمل الجديدة والزيادة الأخيرة في الحد الأدنى للأجور.

بصرف النظر عن إصلاحات المعاشات التقاعدية، سيرسل ريفز يوم الخميس خطابات “تحويل” إلى المنظمين في المدينة لحثهم على التركيز بشكل أكبر على النمو، كجزء من جهد أوسع تبذله الحكومة لإزالة العقبات أمام الأعمال التجارية.

كما قالت لصحيفة “فاينانشيال تايمز” إنها تريد طمأنة رجال الأعمال بأن زياداتها الضريبية الأخيرة كانت جزءا من “ميزانية البرلمان التي تحدث مرة واحدة”. لكنها لم تستبعد الاضطرار إلى زيادة الضرائب إذا تغيرت الظروف العالمية.

وفي الأسبوع الماضي، قالت ريفز لأعضاء البرلمان إنها “لن تعود بمزيد من الزيادات الضريبية”.

قالت ريفز إنها ستصدر تشريعا في العام المقبل لسن “بعض أكبر الإصلاحات المتعلقة بمعاشات التقاعد خلال جيل واحد”، لكنها تريد دمج القطاع في صناديق أكثر كفاءة بدلا من إجبار الصناديق على الاستثمار في المملكة المتحدة.

وقالت خلال زيارة إلى إحدى شركات التكنولوجيا الحيوية سريعة التوسع في غرب لندن: “أعتقد أن هذا سيكون النهج الخاطئ”. “أريد العمل مع رجال الأعمال.

وقالت: “أنا واثقة من أن ما نطرحه يمكن أن يطلق العنان لاستثمارات بقيمة 80 مليار جنيه استرليني”، مضيفة أن الأمر متروك للمستثمرين الأفراد سواء وضعوا هذه الأموال في الشركات البريطانية أو البنية التحتية.

وقال ريفز إن هذا الرقم يستند إلى أفضل الصناديق أداءً في كندا وأستراليا، القادرة على استخدام حجمها لتخصيص نسبة أعلى من الأصول للبنية التحتية والأسواق الخاصة.

وقال ريفز إن مراجعة معاشات التقاعد الحكومية المؤقتة خلصت إلى أن الصناديق تبدأ في القيام باستثمارات أكثر إنتاجية بمجرد أن تدير ما بين 25 إلى 50 مليار جنيه إسترليني.

وقالت: “لن نفرض مكان وجود الأموال”. “لكن المستثمرين في الولايات المتحدة يحصلون على عوائد من الشركات التي يقع مقرها الرئيسي هنا في لندن”. إنها تريد أن يحصل المستثمرون البريطانيون على نفس الفرص.

وقالت وزارة الخزانة إن “الصناديق الضخمة” يجب أن تحصل على ترخيص من هيئة السلوك المالي، وهو ما يحدث حاليًا بالنسبة لخمسة فقط من الصناديق الثمانية، لضمان استيفائها لأعلى المعايير وتقديم قيمة أفضل.

جيريمي هانت، المستشار المحافظ السابق، حث ريفز بشكل خاص على البناء على إصلاحات التقاعد التي حددها في خطابه الخاص في مانشن هاوس العام الماضي. يقول المستشار الحالي إن التشريع – في شكل مشروع قانون لأنظمة التقاعد – هو المفتاح.

وقال ريفز: “في السنة الأولى لحكومة حزب العمال، نريد المضي قدما بهذه الإصلاحات من خلال التشريع”. يريد المستشار أن يتم إنفاق بعض صناديق التقاعد الحكومية المحلية على المشاريع المحلية، مما يشير إلى هدف محتمل بنسبة 5 في المائة.

سيكون موضوع خطاب ريفز في مانشن هاوس هو الاستقرار وستخبر جمهورها في المدينة بأنها اتخذت بالفعل قرارات صعبة تتعلق بالضرائب والإنفاق. وقالت: “لن تكون لدينا ميزانية أخرى مثل تلك التي كان علي تقديمها قبل أسبوعين”.